4月13日,PCB板块震荡上涨,截至发稿,成分股泰金新能(688813.SH)迎来“20CM」厍停。另表,中材科技(002080.SZ)、中国巨石(600176.SH)、宏和科技(603256.SH)等先后涨停,国际复材(301526.SZ)、生益电子(688183.SH)、菲利华(300395.SZ)、宏昌电子(603002.SH)、利和兴(301013.SZ)等跟涨。
新闻面上,4月以来,受下游需要攀升及原资料价值上涨影响,建滔积层板等覆铜板企业陆续启动新一轮涨价。据媒体报路,继日本半导体资料巨头Resonac颁发将铜箔基板及黏合胶片售价上调30%以上之后,三菱瓦斯化学也颁发4月1日起对覆铜板、铜箔2树脂片等全系列高端PCB资料涨价30%。建滔近日亦将所有板料、PP(半固化片)价值上调10%。
天风证券研报称,英伟达(NVDA.US)全新架构颁布带头PCB用量增长2~3倍、价值量提升4~5倍,LPU、CPU机柜全面升级至M9级别资料,高多层背板对低介电、低膨胀特种电子布需要发作。
国盛证券研报以为,AI硬件架构与机能升级推动PCB价值量加快通胀。在产能紧缺布景下,行业进入新一轮AI本钱开支周期,各大厂商纷纷着手加快推动产能建设,把握需要热潮。进入2026年预计PCB行业高景气宇仍将持续,一方面,2026年英伟达GB300及Rubin系列供给产能有望显著增长;另一方面,AI硬件供给商扩散,ASIC将成为沉要成长增量,推动AI PCB市场规模再次扩大。
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